美國政府的霸凌主義態(tài)度和極限施壓劣行，使全球貿(mào)易摩擦再度升級、金融市場震蕩加劇，殃及到大宗商品及其國際鋼市的加速下調(diào)。月末，108.8點(diǎn)的全球鋼材基準(zhǔn)價(jià)格指數(shù)，周環(huán)比下降0.7%(跌幅收斂)，月環(huán)比下降2.4%(跌幅擴(kuò)大)，月同比下降11.3%(跌幅擴(kuò)大)，年同比下降7.6%(跌幅擴(kuò)大)。其中：扁平材指數(shù)101.6點(diǎn)，月環(huán)比下降1.9%(跌幅擴(kuò)大)；長材指數(shù)116.3點(diǎn)，月環(huán)比下降3.2%(跌幅擴(kuò)大)；亞洲指數(shù)111.1點(diǎn)，月環(huán)比下降3%(跌幅擴(kuò)大)。亞洲中的中國指數(shù)111.3點(diǎn)，月環(huán)比下降3.9%(跌幅擴(kuò)大)；美洲指數(shù)128.4點(diǎn)，月環(huán)比下降2.1%(跌幅擴(kuò)大)；歐洲指數(shù)91.8點(diǎn)，月環(huán)比下降1%(跌幅擴(kuò)大)。根據(jù)運(yùn)行態(tài)勢，組合基本面情況預(yù)期，9月份的國際鋼市或?qū)⒄鹗幷{(diào)整走勢。
全球鋼鐵需求將進(jìn)入低增長期。全球鋼鐵協(xié)會主席Andre Gerdau Johannpeter8月21日在巴西利亞舉行的巴西鋼鐵協(xié)會年度大會上表示，全球鋼鐵需求正處于還有一個拐點(diǎn)，可能隨之而來的是長期的低增長。
七月全球粗鋼環(huán)降2281萬噸。國際鋼協(xié)數(shù)據(jù)顯示：2019年7月，全球64個納入全球鋼鐵協(xié)會統(tǒng)計(jì)國家的粗鋼產(chǎn)量為1.57億噸，月環(huán)比減少2.9個百分點(diǎn)，減少產(chǎn)量2281萬噸；前七月，全球粗鋼產(chǎn)量10.84億噸，同比增長4.6%，增加產(chǎn)量4734萬噸。
鋼鐵業(yè)首個全球多方利益相關(guān)者認(rèn)證標(biāo)準(zhǔn)將問世。由安賽樂米塔爾主導(dǎo)帶動的鋼鐵行業(yè)首個全球多方利益相關(guān)者認(rèn)證標(biāo)準(zhǔn)——Responsible SteelTM(責(zé)任鋼)的第4版草案日前在倫敦奧林匹克公園通過審核，將于今年底正式推出。責(zé)任鋼旨在針對從采礦到生產(chǎn)，再到銷售的整個鋼鐵價(jià)值鏈，建立一個統(tǒng)一的全球認(rèn)證標(biāo)準(zhǔn)。認(rèn)證內(nèi)容包含，氣候變化和溫室氣體排放、水資源責(zé)任與生物多樣性、人權(quán)與勞工法、社區(qū)關(guān)系和商業(yè)誠信，涉及領(lǐng)域包含鋼鐵制造商、金融機(jī)構(gòu)、汽車制造商、非政府組織和相關(guān)行業(yè)組織等。
浦項(xiàng)制鐵二季度營業(yè)利潤率9.7%。7月23日，韓國浦項(xiàng)公布今年二季度經(jīng)營業(yè)績(合并財(cái)務(wù)報(bào)表)：營業(yè)收入16.32萬億韓元(約合134.54億美元)；營業(yè)利潤1.07萬億韓元(約合8.82億美元)；凈利潤為6814億韓元(約合5.62億美元)；二季度營業(yè)利潤率9.7%，季環(huán)比減少1.0%。
必和必拓預(yù)期鋼鐵原料價(jià)格下降。必和必拓商品前景報(bào)告預(yù)期，鋼鐵原料價(jià)格將在2020財(cái)年下降，鐵礦產(chǎn)品價(jià)格將在未來12個月下行。
印政府駁回印鋼協(xié)對進(jìn)口鋼材征收保護(hù)性關(guān)稅的訴請。印度鋼鐵協(xié)會之前訴請對從中、日、韓及一些東盟國家進(jìn)口的鋼坯、板材、長材、管材、不銹鋼等一些鋼材產(chǎn)品征收25%的保護(hù)性關(guān)稅。但印度貿(mào)易救濟(jì)總局認(rèn)為，進(jìn)口鋼材并沒有對國內(nèi)鋼鐵業(yè)造成重大傷害，因而駁回印度鋼鐵協(xié)會提出的對印度進(jìn)口鋼材征收25%保障性關(guān)稅的訴請。
亞洲鋼材市場：跌幅擴(kuò)大。該區(qū)域111.1點(diǎn)的鋼材基準(zhǔn)價(jià)格指數(shù)，周環(huán)比下降0.4(跌幅收斂)，月環(huán)比下降3%%(跌幅擴(kuò)大)，月同比下降11.4%(跌幅擴(kuò)大)，年同比下降9.3%(跌幅擴(kuò)大)。(見圖二)
扁平材方面：市場價(jià)格繼續(xù)下降。在越南，受印度熱軋卷進(jìn)口價(jià)下降影響，越南市場熱軋卷價(jià)格也在跟跌。目前，越南進(jìn)口熱軋卷的價(jià)格為470-475美元/噸(CFR)，較前期下降10-15美/噸。中國熱軋卷出口至越南的價(jià)格是485-490美元/噸(CFR)，較前期下降10美元/噸。有貿(mào)易商認(rèn)為，這個價(jià)格可能相當(dāng)接近底部，特別近來是鐵礦石價(jià)格跌勢趨緩，預(yù)期中國熱軋卷出口價(jià)格繼續(xù)下降的幅度不大。同時，越南臺塑河靜鋼鐵公司8月16日宣布的熱軋卷價(jià)格跌幅也大大低于市場預(yù)期，因而越南熱軋卷進(jìn)口價(jià)格持續(xù)下降的空間應(yīng)當(dāng)有限。在印度，由于國內(nèi)鋼材需求低迷，一些大型鋼廠的庫存顯著增長，同時降價(jià)向海外市場出口冷/熱軋卷。有業(yè)內(nèi)人士表示，印度JSW鋼鐵、塔塔鋼鐵9月份交貨的熱軋卷的出口價(jià)格曾為460-470美元/噸(FOB),但到8月19日時的出口價(jià)格僅為460美元/噸(FOB)了，并且訂單多的還能提供5美元/噸左右的折扣。有消息稱，印度鋼廠計(jì)劃可能再度下調(diào)冷軋卷的出口價(jià)格，下調(diào)幅度為20-25美元/噸,至505-510美元/噸(FOB)。有業(yè)內(nèi)人士表示，大幅度降價(jià)重點(diǎn)是同中國冷軋的卷競爭激烈。同時，由于市場的成交越來越差，大量現(xiàn)貨積壓，現(xiàn)金流面臨壓力，降價(jià)促銷可以回籠資金。有孟買的交易員表示，越來越多的印度汽車制造商出現(xiàn)了減產(chǎn)和停產(chǎn)，現(xiàn)在市場信心更為悲觀，即便是一些小大量的冷軋板訂單都不多。目前，印度汽車的銷售量已降至19年來的新低，可能還能持續(xù)惡化，而印度鋼廠的鋼材庫存已處于高位。月中，現(xiàn)代汽車印度有限公司宣布將停產(chǎn)，印度領(lǐng)先汽車制造商馬恒達(dá)宣布將裁員1500名員工，而印度豐田基洛斯卡汽車公司工廠的產(chǎn)能使用率已降至50%。有業(yè)內(nèi)人員預(yù)期，近期中美貿(mào)易沖突持續(xù)加劇，中國的鋼材出口價(jià)格可能還能下降。不過，由于印度鋼廠進(jìn)口的鐵礦石、焦炭等原料價(jià)格不低，印度熱鍍鋅卷出口價(jià)持續(xù)下降的空間不大。另外，印度VISA鋼鐵公司日前宣布，已經(jīng)完全關(guān)停其位于奧里薩邦年產(chǎn)150萬噸的綜合性鋼廠。在韓國，隨著9月傳統(tǒng)旺季的即將到來，經(jīng)銷商們預(yù)期熱軋卷的銷售量會很大幅度提高，價(jià)格也會有所上調(diào)。果不其然，浦項(xiàng)鋼鐵和現(xiàn)代鋼鐵日前決定上調(diào)9月冷軋板價(jià)格，上漲幅度為20,000韓元/噸(約16美元/噸)。有市場點(diǎn)評人士表示，盡管近期鐵礦石的價(jià)格出現(xiàn)下滑，但浦項(xiàng)和現(xiàn)代鋼鐵目前生產(chǎn)用的鐵礦石是前期高價(jià)位時購入的，制造成本較高，漲價(jià)不得已而為之。目前，SPHC 4.5mm熱軋板卷出廠價(jià)為106萬韓元/噸，SPCC No.1 1.0mm冷軋板卷出廠價(jià)118萬韓元/噸，SPGC 1.2mm鍍鋅出廠價(jià)為128萬韓元/噸，均與之前持平。另外，韓鋼協(xié)數(shù)據(jù)顯示，2019年7月韓國鋼材和廢鋼出口總量為2,726,810噸，同比下降4.8%。其中，受地緣政治影響，出口至中東區(qū)域的鋼材和廢鋼總量為102,825噸，同比下降37.2%。截止8月26日，東盟熱卷進(jìn)口價(jià)格472美元/噸(CFR)，較前期下降7美元/噸。中國SS400B 3-12mm熱軋板卷出口平均價(jià)格500美元/噸(FOB)，較前期下降5美元/噸。SPCC 1.0mm冷軋板卷出口平均價(jià)格545元/噸(FOB)，較前期下降5美元/噸。DX51D+Z 1.0mm鍍鋅卷出口595美元/噸(FOB)，下降15美元/噸。
長材方面：市場價(jià)格穩(wěn)中有跌。在越南，海關(guān)數(shù)據(jù)顯示，今年1-7月越南鋼鐵出口量為389萬噸，同比增長13.1%。其中，對日本的出口量略有增長,對柬埔寨的出口量最多，為104萬噸，同比增長44%。在新加坡，中國螺紋鋼出口至新加坡的近期價(jià)格是475美元/噸(CFR)，與印度供應(yīng)商的價(jià)格相當(dāng)。土耳其和卡塔爾螺紋鋼出口至新加坡的近期價(jià)格是480-485美元/噸(CFR)。其中一些土耳其大型鋼廠的價(jià)格是440-445美元/噸(FOB)，相當(dāng)于480美元/噸(CFR)。有當(dāng)?shù)劁撡Q(mào)商表示，近期中國螺紋鋼降價(jià)已經(jīng)有一定競爭力了。在韓國，SD400螺紋鋼出廠價(jià)為70.5萬韓元/噸，與之前大體持平。另外，據(jù)韓鋼協(xié)統(tǒng)計(jì)，韓國1-7月進(jìn)口螺紋鋼531,697噸，同比增長53.2%。其中，從中國進(jìn)口334,068噸螺紋鋼，同比增長111.8%。截止8月26日，中國螺紋鋼B500 12-25mm出口主流報(bào)價(jià)490美元/噸(FOB)，較之月前下降20美元/噸。在日本，東京制鋼總經(jīng)理kiyoshi imamura日前表示，由于國內(nèi)鋼材庫存較高且出口相對疲軟，因而9月份的長材價(jià)格將保持穩(wěn)定。螺紋鋼的出廠價(jià)將保持在64,000日元/噸(600美元/噸)，H型鋼的出廠價(jià)保持在85,000日元/噸(797美元/噸)。有業(yè)內(nèi)人士表示，東京制鋼是日本最大的電爐煉鋼企業(yè)，其鋼材價(jià)格對日本國內(nèi)的廢鋼材價(jià)格格影響很大，導(dǎo)致短期內(nèi)日本的廢鋼材價(jià)格格也將保持較為穩(wěn)定。
簡測：基于亞洲及其中國市場的基本面情況預(yù)期，9月份的亞洲鋼市或現(xiàn)先跌后漲走勢。
歐洲鋼材市場：弱勢下行。該區(qū)域91.8點(diǎn)的鋼材基準(zhǔn)價(jià)格指數(shù)，周環(huán)比下降0.1%(由漲轉(zhuǎn)跌)，月環(huán)比下降1%(跌幅擴(kuò)大)，月同比下降14%(跌幅擴(kuò)大)，年同比下降12.7(跌幅擴(kuò)大)。
扁平材方面：市場價(jià)格穩(wěn)中有跌。在北歐，熱軋板卷出廠價(jià)格560美元/噸，冷軋板卷出廠價(jià)格675美元/噸，鍍鋅薄板出廠價(jià)格670美元/噸，均與之前大體持平。截止8月26日，歐盟熱軋板卷進(jìn)口價(jià)格527美元/噸(CFR)，較前期下降5美元/噸。冷軋板卷進(jìn)口價(jià)格599美元/噸(CFR)，下降7美元/噸。鍍鋅板卷進(jìn)口價(jià)格654美元/噸(CFR)，下降8美元/噸。在土耳其，由于需求持續(xù)低落，熱軋卷價(jià)格持續(xù)下降。目前，熱軋板卷出廠價(jià)格500美元/噸，較前期下降15美元/噸。冷軋板卷590美元/噸，下降5美元/噸。鍍鋅薄板出廠價(jià)格650美元/噸，下降15美元/噸。在獨(dú)聯(lián)體，8月下旬出口板坯價(jià)格412美元/噸(黑海/波羅的海FOB)，下降8美元/噸。
長材方面：市場價(jià)格繼續(xù)下降。在北歐，螺紋鋼出廠價(jià)格585美元/噸，與之前持平。在土耳其，螺紋鋼出廠價(jià)格515美元/噸，較前期下降5美元/噸。土耳其螺紋鋼出口價(jià)格440-450美元/噸(FOB實(shí)重)，較前期下降5美元/噸左右，線材出口價(jià)格已降至500-505美元/噸(FOB)。在獨(dú)聯(lián)體，8月下旬出口方坯價(jià)格404美元/噸(黑海/波羅的海FOB)，較前期下降9美元/噸。另外，歐盟委員會在8月14日發(fā)布的一份聲明中表示，計(jì)劃從10月1日起將鋼鐵進(jìn)口配額的年度增長幅度由原定的5%下調(diào)至3%。以預(yù)防美國鋼鋁關(guān)稅導(dǎo)致大量國外鋼鐵產(chǎn)品涌入歐洲市場。
簡測：根據(jù)運(yùn)行態(tài)勢組合基本面情況預(yù)期，9月份的歐洲鋼市或?qū)M盤調(diào)整走勢。
美洲鋼材市場：震蕩下調(diào)。該區(qū)域128.4點(diǎn)的鋼材基準(zhǔn)價(jià)格指數(shù)，周環(huán)比下降1.8%(跌幅擴(kuò)大)，月環(huán)比下降2.1%(跌幅擴(kuò)大)，月同比下降8.2%(由平轉(zhuǎn)跌)，年同比反彈3.1%(上漲幅度收斂)。
扁平材方面：市場價(jià)格穩(wěn)中有跌。在美國，熱軋板卷出廠價(jià)格665美元/噸，與較前期下降5美元/噸。冷軋板卷出廠價(jià)格820美元/噸和熱鍍鋅板830美元/噸，與之前價(jià)格大體持平。截止8月26日，美國熱軋板卷進(jìn)口價(jià)格639美元/噸(CIF)，冷軋板卷794美元/噸(CIF)，均與之前持平。標(biāo)準(zhǔn)厚板進(jìn)口價(jià)格849美元/噸，下降22美元/噸(CIF)。有市場點(diǎn)評人士表示，由于貿(mào)易政策的不確定等因素，美國市場觀望心態(tài)濃厚，尤其是對那些交貨時間3個月以上的鋼材，除非是供應(yīng)商價(jià)格很低，否則很少有買家愿意出手。有當(dāng)?shù)劁撡Q(mào)商表示，對休斯頓進(jìn)口熱軋卷的價(jià)格已從先前的560-600美元每噸(CFR)下降到540-580美元每噸(CFR)。但冷軋卷的價(jià)格仍為700-740美元/噸(CRF)。
長材方面：市場價(jià)格繼續(xù)下調(diào)。在美國，螺紋鋼出廠價(jià)格680美元/噸，與之前大體持平。螺紋鋼進(jìn)口價(jià)格662元/噸(cif)，下降38美元/噸。網(wǎng)用線材733美元/噸(cif)和小型方鋼695美元/噸(cif)，與之前持平。另外，美國鋼鐵公司向密歇根州政府提交的一份文件顯示，未來幾周該公司將在其位于五大湖區(qū)的密歇根州鋼廠臨時解雇數(shù)百名工人，并且裁員工作可能會持續(xù)6個月以上。有公司女發(fā)言人表示，裁員將涉及該鋼廠從高爐到軋線的所有作業(yè)區(qū)域。
簡測：根據(jù)運(yùn)行態(tài)勢組合基本面情況預(yù)期，9月份美洲鋼市或?qū)⒄袷幭禄邉荨?
